根据中国证监会颁布的《证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《证券投资基金销售适用性指导意见》、《证券期货投资者适当性管理办法》、《基金募集机构投资者适当性管理实施指引》及其他相关法律、行政法规的要求，我行引入天相投资顾问有限公司对我行代销的基金产品进行风险评级，现说明如下：

一、基金产品的分类

基金产品的一级分类根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》对基金类别的分类标准：

（一）80%以上的基金资产投资于股票的，为股票基金；

（二）80%以上的基金资产投资于债券的，为债券基金；

（三）仅投资于货币市场工具的，为货币市场基金；

（四）80%以上的基金资产投资于其他基金份额的，为基金中的基金；

（五）投资于股票、债券、货币市场工具或其他基金份额，并且股票投资、债券投资、基金投资的比例不符合第（一）项、第（二）项、第（四）项规定的，定为混合基金；

（六）中国证监会规定的其他基金类别。

基金二级和三级子类的划分标准，首先考虑基金合同中规定的资产配置比例，然后综合考虑基金的业绩比较基准和风险收益定位进行分类。

二、基金产品风险评级方法

（一）采用定量分析方法，对基金历史资产规模、业绩和仓位操作进行风险评估：基于基金平均资产规模的评估，评估时间为最近四个季度；基于基金历史业绩的波动评估，评估时间为最近一年；基于基金仓位操作的风险评估，评估时间为最近四个季度和最近一季度。对于运作时间不满一年或公布季报不够评价区间的基金，如同一公司存在相同类型的基金，则以同一公司旗下相同类型基金的平均值作为净值数据缺失区间的估计值，否则，以市场中同一类型基金的平均值作为净值数据缺失区间的估计值。

（二）采用定性分析的方法，对基金类型和基金违规记录等因素进行评估，定性分析主要考虑以下几个方面：根据基金分类赋予对应风险值；基金违规或同一公司旗下基金违规的历史记录等。

（三）结合定量分析和定性分析结果，天相投资顾问有限公司对基金产品风险评级结果和基金管理人提供的风险评级结果进行对比，采用就高风险等级的评级结果，划分最终风险等级。基金产品风险由低至高分为：低风险（R1）、中低风险（R2）、中等风险（R3）、中高风险（R4）、高风险（R5）。

三、基金投资者风险承受能力的评价

（一）使用统一制定的《福建海峡银行证券投资基金投资人风险承受能力评估问卷》对基金投资人进行风险承受能力的评估，评估主要依据基金投资人的财务状况、投资经验、风险偏好、风险承受能力等因素。

（二）对基金投资人的评价以基金投资人的风险承受能力类型进行反映，包括五种风险承受能力等级：保守型、谨慎型、稳健型、进取型、激进型。基金投资人放弃接受调查的，系统自动默认其风险承受能力为保守型。

（三）基金投资人的风险评估结果有效期为一年，每年须对基金投资人重新进行风险承受能力评估。

（四）对以下情形的自然人：不具有完全民事行为能力；没有风险容忍度或者不愿承受任何投资损失；法律、行政法规规定的其他形式的投资者认定为风险承受能力最低类别的投资者。

四、基金产品与基金投资者的风险对应关系：保守型客户只能购买低风险产品R1，谨慎型客户适合购买中低风险R2(含)以下产品、稳健型客户适合购买中风险R3(含)以下产品、进取型客户适合购买中高风险R4(含)以下产品、激进型客户适合购买高风险R5(含)以下产品。

公募基金产品风险评级体系.pdf

天相投资顾问有限公司关于公募基金分类调整及适当性风险等级认定调整说明（2021）.pdf

天相投资顾问有限公司基金评价方法（2021）.pdf